Ba giá trị có thể đại diện cho giá trị thị trường: giá thay thế của hàng tồn kho, giá trị thuần có thể thực hiện được (còn gọi là "trần") và "sàn" (chênh lệch giữa giá trị thuần có thể thực hiện được và lợi nhuận bình thường).[2][3] Trong cách tiếp cận chi phí hoặc thị trường thấp hơn, các công ty phải xác định ba giá trị này và tìm thấy giá trị trung bình của các giá trị. Các công ty sau đó so sánh giá trị trung bình, được gọi là giá trị thị trường được chỉ định, cho chi phí hàng tồn kho được ghi lại. Giá trị thấp hơn của hai giá trị này sau đó được báo cáo trên bảng cân đối kế toán.[2] Bởi vì cách tiếp cận chi phí hoặc thị trường thấp hơn đòi hỏi các công ty sử dụng ba giá trị thị trường khả thi, các báo cáo tài chính của công ty có thể khó so sánh.